Wann ist der beste Zeitpunkt einen Future zu rollen?

Hallo Leute,

kurz eine Frage:

Wann ist der beste Zeitpunkt, um einen Future zu rollen?

Ist das der Tag an dem das Handelsvolumen (Umsatz) von beiden Futures gleich groß ist?

Oder ist das der Tag an dem das "Open Interest" von beiden Futures gleich groß ist?

Danke für eure Hilfe.

Meinst Du wann Du im Daytrading auf den nächsten Futures wechselst oder eine offene/laufende
Futures-Position die Du in den nächsten Kontrakt rollst?

Hatten wir das Thema nicht schon mal? 

Als Daytrader wechsel ich normalerweise dann wenn das Volumen im neuen Kontrakt größer
ist als im alten Kontrakt. Aber - ich lasse bei mir den Endloskontrakt laufen "@ES" - der wird
vom Chartanbieter "gerollt" - sehe ich wenn der Kurs im Chart nicht mehr dem alten Kontrakt
entspricht. Dann wechsel ich....

Bei offenen Futures-Positionen die von einem Kontrakt in den nächsten gewechselt werden.
sollte das vor dem Hexensabbat passieren, an dem die Kontrakte auslaufen - immer wieder
deswegen auch "wildere Momente/Phasen" im Tagesverlauf. 

....Generell haben Sie zwei Möglichkeiten zum Ende der Laufzeit:

① Liquidation — Stellen Sie Ihre Position glatt.

Dabei wird die entgegengesetzte Position der auslaufenden Terminkontrakte eingenommen.

② „Rollen“ Sie die Position in einen nachfolgenden Kontrakt.

Dabei stellen Sie die aktuelle Position glatt, gehen aber gleichzeitig eine identische Position in einem Folgekontrakt ein.

Sie sind z.B. 3 Kontrakte Long im Mai-Soja. Sie verkaufen diese drei Kontrakte und kaufen gleichzeitig 3 Kontrakte im Juli-Soja. Dabei entstehen sogenannte Rollgewinne, wenn der Juli-Kontrakt günstiger ist als der auslaufende Mai-Kontrakt, sich also eine Backwardation eingestellt hat. In Contango-Situationen kommt es zu Rollverlusten.

Wichtig ist, dass Sie nicht zwingend in den unmittelbar nachfolgenden Kontrakt rollen müssen. Schauen Sie sich die nachfolgenden Kontrakte an und rollen Sie in den liquidesten Folgekontrakt, der den aussichtsreichsten Handel verspricht




Die Abbildung zeigt, dass der auslaufende April-Future in Gold keineswegs in den Folgekontrakt Mai gerollt werden sollte. Am aktivsten gehandelt wird der Juni-Kontrakt, wie Volume und Open Interest zeigen.

Außerdem sehen Sie hier eine Contango-Phase, so dass beim Rollen ein Rollverlust auftreten wird, wenn sie eine Long-Position halten.


https://www.kagels-trading.de/futures-tr...ufzeitende

Wie rollt man einen Future
Tutorial: Wie wähle ich den richten Futures Kontrakt aus.
Rohstoff- und Futureshandel mit InsiderWeek
 

Wissen

Contango und Backwardation – Grundlagen für ein erfolgreiches Rohstoffinvestment

In der vorherigen Ausgabe der ideas-Wissensrubrik hatten wir uns mit den Grundzügen und der Funktionsweise von Futures (Terminkontrakten) beschäftigt. Aufbauend auf diesem Beitrag stellen wir Ihnen in der vorliegenden Ausgabe die Marktsituationen Contango und Backwardation vor, die bestimmte Konstellationen am Markt für Terminkontrakte beschreiben.


https://www.ideas-magazin.de/information...wardation/

Rollvorgang der Future-Kontrakte

In der vorherigen ideas-Ausgabe wurden Contango und Backwardation erläutert – die Marktsituationen, die bestimmte Preiskonstellationen für Terminkontrakte darstellen. Diese Konstellationen spielen auch beim Rollvorgang, der im weiteren Text detailliert beschrieben wird, eine wichtige Rolle.


https://www.ideas-magazin.de/information...kontrakte/

Der Mythos der Rollgewinne und -verluste

Aufbauend auf den Artikel zur Funktionsweise von Partizipations-Zertifikaten auf Rohstoffe und deren Rollvorgang, wollen wir uns un diesem Artikel mit der Frage beschäftigen, ob beim beim Rollvorgang Gewinne bzw. Verluste anfallen.


https://www.ideas-magazin.de/information...-verluste/

Futures: Geschäfte in der Zukunft

Beschäftigt sich ein Anleger mit Derivaten oder strukturierten Produkten bezogen auf Indizes, Rohstoffe oder Währungen, wird ihm früher oder später der Begriff »Future« begegnen. Aber was sind eigentlich Futures und warum sind sie so wichtig im Zusammenhang mit der Funktionsweise und dem Handel von Derivaten?


https://www.ideas-magazin.de/information...r-zukunft/