Tägliche Markt- und Wirtschaftskommentare

Sorry. Typo. Gemeint war 03.09. (ein Tag nach der Reduktion in Equity). 

Rollverluste muss ich schauen. Aber ich blute da ständig und muss ehrlich zugeben dass ich das ohne den Crash dieses Jahr vielleicht rausgenommen hätte. Im Backtest/der Optimierung hat es eh nicht so den riesen Unterschied gemacht. Und da habe ich die Rollkosten zwar nicht ignoriert, aber eventuell zu naiv behandelt. 

Überhaupt bin ich mir trotz back test nicht sicher ob der "Zwei Zustände /2 Allokationen  in entsprechenden Marktphasen"  wirklich einen Vorteil hat (gegnüber das Portfolio die ganze Zeit im State 1 zu halten).

Produkte: VIX,XVZ.
Das sind die einzigen ETFs die ich USD halte (über IB einen account bei meinem US Kollegen, den er als sub account für mich aufgesetzt hat).
Das EUR/USD Risiko habe ich in meinem Back Test auch nicht wirklich berücksichtigt (alles in Returns und nicht in Preisen gerechnet).

Was das Konstrukt Steuerlich für mich bedeutet weiss ich bis heute nicht. Mein Steuerberater hat das vorliegen.

Alles Gründe meine Exposure zu VIX rauszunehmen.