Meine TRADING-WELT

@qqqq4

Ich denke es ist besser die US-Märkte seit 1800 zu analysieren. Backtests ohne die Phase seit 1929 ergeben stark abweichende Ergebnisse.

Leider habe ich keine Möglichkeit, einen Backtest mit einem sehr langen Zeitraum duruchzuführen.

HY-Depot update

Veni Vidi und 
Schnauze voll mit covered call etf XYLD.
Mit sattem Kurverlust habe ich ihn verkauft.
Gleichzeitig habe ich zunächst 100 St. TRIN gekauft.

Markt update für nächste Woche.

Der Markt wird etwas starker.

Wie immer ist meine Marktanalyse kurz, dafür aber aussagekräftig.
Für ein Kaufsignal muss der SPX500 Index 2  Voraussetzungen erfüllen.
Siehe Chart.



Aufgrund der 2 hochspekulativen Depots (HY-Depot und Leveraged ETF-Depot) halte ich mich mit Trading etwas zurück.
Entsprechen habe ich den ganzen KI-Hype völlig verpasst.

Markt update für nächste Woche.

Der Markt wird etwas starker.

Wie immer ist meine Marktanalyse kurz, dafür aber aussagekräftig.
Für ein Kaufsignal muss der SPX500 Index 2  Voraussetzungen erfüllen.
Siehe Chart.

Stocks Jump as Weak U.S Economic News Bolsters the Outlook for a Fed Pause

https://www.barchart.com/story/news/1979...-fed-pause

Mein Gefühl sage mir.

Spätestens, wenn die Erstanträge Arbeitslosenhilfe über 300.000 steigt, dann kommen die Anleger wieder zur Vernunft, d.h Aktien verkaufen.
Spätestens, wenn Fed Panik die Zinsen senkt, dann kaufe ich die Aktien.





Aber meine Meinung interessiert die Börse nicht.

Depot HY
Update August

Habe XYLD verkauft, TRIN gekauft.
In diesem Monat :
Dividenden 370 USD nach Q-Steuer.
Zinsen leider 0
Im September bekomme ich ca. 300 netto Zinsen.

HY-Depot mit Dividenden



HY-Depot Performance ohne Dividenden


Gesamt im Überblick.

Der Monat September ist zu Ende.
Es ist Zeit, mein HighYield-Depot zu aktualisieren.

Anscheinend ist das Umfeld im Moment für die BDCs günstig, stabiles Wachstum und relativ hohe Zinsen.
Die Performance der BDCs im September war stabil.

Dividendeneinnahme nach Quellensteuer: 506 USD
Zinseinnahme nettto : 300 Euro.





Performance YTD in Euro mit Dividedenden (nach 15 % Quellensteuer)

Hallo qqq4!
halte einige Werte aus deinem HighYield-Depot (ABR, BXSL, CSWC, HTGC, MAIN) und habe heute nach passenden Optionen dazu gesucht. Es geht mir um covered calls für einen kürzeren Zeitraum, mit ausreichend Sicherheitsabstand zum Ausübungskurs soll eine akzeptable Prämie kassieren werden. Mache das nicht regelmässig und systematisch, kann nur über einige wenige Werte sprechen: leider hat keiner davon die Voraussetzungen für einen CC erfüllt, die Prämien sind zu mickrig oder es wird gar kein Kurs gestellt. Meine Schlussfolgerung daraus: der Markt erwartet keinen Kursanstieg für die Werte.

Desweiteren habe ich nur Werte ins Depot neu aufgenommen, bei denen die Payout-Ratio unter 100 liegt. Ironischerweise sind genau die Werte im Kurs gestiegen, deren Payout-Ratio teilweise deutlich über 100 lag. Vielleicht habe ich veraltetes Datenmaterial benutzt oder die Ertragssituation bei den Unternehmen hat sich entscheidend verändert.

Interessant finde ich deine Auswahl an ETFs, die hatte ich bisher nicht im Fokus

einige dieser BDCs kommen von Häusern wie Carlyle, Bain, Blackstone und Goldman. Das sind bekannte private equity Firmen, vielleicht sind da die Übergänge fliessend und man kann sie als private equity income kategorisieren innerhalb des Asset Managements?

...leider hat keiner davon die Voraussetzungen für einen CC erfüllt, die Prämien sind zu mickrig oder es wird gar kein Kurs gestellt

Das ist das Problem mit BDC-Optionen. Die Kurse von Optionen werden kaum gestellt, höchsten aber at the Money. Dann sind die Prämien noch sehr gering.

bei denen die Payout-Ratio unter 100 liegt. Ironischerweise sind genau die Werte im Kurs gestiegen, deren Payout-Ratio teilweise deutlich über 100 lag.

Für mich ist die Ertragssituation bei den Unternehmen entscheidend.

Update
HY-Depot

Die Vola meines HY-Depots übertrifft meine Erwartung.
Wie man dem Chart entnehmen kann, liegt der Kursgewinn  nach 1,5 Jahren wieder bei +-0.
Performance Kursgewinn in USD.





Die Gesamtperformance , also mit Dividenden nach 15 % US-Quellensteuer,  liegt zur Zeit bei ca. 13 %, in Euro.
Wie groß bzw. klein der USD Einfluss auf die Gesamtperformance hat. kann ich zur Zeit nicht festellen.

In Gesamtperformance in USD muss ich noch ermitteln.

Performance in EURO, nach 15 % US-Quellensteuer.




Aufteilung






Die Veröffentlichung der Ergebnisse für das 3. Quartal beginnt heute.
Für BDCs startet sie nächste Woche.

Die Crash am Anleihenmarkt hat im Augenblick auch negativen Einfluss auf den Aktienmarkt.
Ich habe wenig Ahnung über Anleihen. Trotzdem denke ich, dass es für mich auch eine gute Chance ist, TLT zu kaufen.

TLT hat zur Zeit eine Rendite von fast 4 %/Jahr.

Es gibt 2 Möglichkeiten, TLT zu erwerben.
Man kann das Produkt über Option erwerben, dann erhalt man auch die Dividenden.
Mein Ziel ist aber, mit wenigen Kapital in TLT zu investieren.
Deshalb werde ich Option mit Delta größer als 85 kaufen. ( Tief im Geld) bzw. mit sehr Laufzeit OUT of The Money. (Spekulativ).


Außerdem werde ich heute versuchen, 100 BIZD über Option zu kaufen.
Ich habe zur Zeit 200 St. im Depot.






Heute morgen habe ich auch gekauft:
Xtrackers S&P 500 2x Leveraged Daily Swap UCITS ETF 1C U

Ich kaufe diesen ETF, wenn der Markt kurzfr. überverkauft ist.
Das ist eine 100 % gewinnbringende Strategie.